还在上世(shi)纪50年代时，中国(guo)就把(ba)大炼(lian)钢铁(tie)作为改变国(guo)运(yun)的大事。大炼(lian)钢铁(tie)最后(hou)以失败告终，但改革开放后(hou)，中国(guo)钢铁(tie)不顾世(shi)界对“夕阳产业(ye)”的定(ding)义，硬是(shi)成长为第一个(ge)“中国(guo)vs世(shi)界”的骨(gu)干行业(ye)。即使在去产能(neng)和新冠肆虐的2022年，中国(guo)钢铁(tie)产量依然占世(shi)界54%。
中国(guo)钢铁(tie)也摆脱了只能(neng)生(sheng)产普(pu)通钢的囧境，各种特殊钢被一个(ge)一个(ge)拿下，已经很少有(you)中国(guo)急需但不能(neng)生(sheng)产的钢种了。甚至(zhi)连圆珠(zhu)笔钢这样实(shi)际上没有(you)多大需求、完全可以留给外国(guo)专业(ye)小厂的钢种也拿下了，尽管在规模经济方面并不合理。
中国(guo)钢材还做到了性能(neng)高度定(ding)向(xiang)裁剪。欧美不断有(you)“xx项目用中国(guo)钢材结果测试中不达标”的案例，但深究(jiu)一下，原(yuan)因几乎永远是(shi)“中国(guo)钢材完全符合招(zhao)标规格，但在未标明性能(neng)上不达标”。钢材有(you)各种性能(neng)指标。传统方法冶炼(lian)的钢材在性能(neng)上实(shi)际上是(shi)“打(da)包”的，主要性能(neng)达标了，次(ci)要性能(neng)“自然”达标，传统冶炼(lian)方法决定(ding)了这些性能(neng)是(shi)相关的，就像红烧肉不必规定(ding)必须软烂一样，红烧肉就不可能(neng)是(shi)外脆里嫩的。
但中国(guo)新式冶炼(lian)方法和质量控(kong)制可以做到“你要什么性能(neng)我就做到什么性能(neng)达标，你不要求的就随我了”。这不是(shi)偷工减料，只是(shi)正常、合理的工艺优化。但这打(da)破了欧美工程设计界的习(xi)惯。比如说乙烯过程的换热器具有(you)各种强度指标，但在招(zhao)标时，低(di)温强度指标没有(you)单列，结果中国(guo)钢材造出来的换热器通不过低(di)温压(ya)力测试。然而，要是(shi)指定(ding)低(di)温强度，中国(guo)完全能(neng)提供达标钢材，否则(ze)北方寒冷地区的高铁(tie)钢轨还怎(zen)么用？当然要加(jia)点钱，而且依然比欧美同规格钢材便(bian)宜。只是(shi)要无底线压(ya)价，不注明关键(jian)性能(neng)指标要求，那就不是(shi)中国(guo)钢材的问(wen)题了。
中国(guo)钢材凭高质量和低(di)成本横扫世(shi)界，欧美对中国(guo)钢材已经谈虎(hu)色变了。
现实(shi)地说，在高质量钢和特殊钢方面，欧美并无太大焦虑(lu)，用量小，自己能(neng)解决，焦虑(lu)主要在于普(pu)通钢。然而，普(pu)通钢或许不够高大上，但是(shi)在各种工商应(ying)用中最常见。不夸张地说，对于钢铁(tie)公司，特殊钢赚钱；对于国(guo)家和整体经济，普(pu)通钢才是(shi)脊梁。
中国(guo)钢铁(tie)的发展不是(shi)因为中国(guo)人(ren)对钢产量有(you)执念(nian)，而是(shi)因为庞大的基建和工业(ye)需求。中国(guo)钢材大量出口(kou)是(shi)中国(guo)基建放慢步伐后(hou)才开始的，而且出口(kou)并不占中国(guo)钢产量的主导，只是(shi)搂草打(da)兔子，顺带的，价格上也比国(guo)内市场更加(jia)有(you)利可图。中国(guo)之(zhi)外的基建在规模和速(su)度上与中国(guo)没法比，所以中国(guo)钢材涌入世(shi)界市场后(hou)，大片“扼杀(sha)”了本来就在挣扎中的美欧钢铁(tie)工业(ye)，只是(shi)在贸易保护和中国(guo)去产能(neng)中有(you)所缓解。
欧美非常担心(xin)中国(guo)钢铁(tie)的故事会在中国(guo)芯片上重演。
中国(guo)是(shi)世(shi)界上最大的芯片消耗国(guo)。根据美国(guo)花旗集团(tuan)数(shu)据，在2022年，按照价值计算，中国(guo)消耗了1800亿美元的芯片，占世(shi)界总额(e)5740亿美元的31.4%，为最大单一市场。
按照芯片数(shu)量，中国(guo)国(guo)产占比已近2/3，但按照价值，依然只有(you)20%左右
另一方面，中国(guo)国(guo)产芯片也在迅猛发展。按照芯片数(shu)量，中国(guo)国(guo)产占比已近2/3，但按照价值，依然只有(you)20%左右。显然，中国(guo)在高性能(neng)、高价值芯片方面还大量依赖进口(kou)。
这当然是(shi)令人(ren)遗憾的，也是(shi)中国(guo)正在发力追赶的。但比照中国(guo)钢铁(tie)的故事，中国(guo)在传统芯片方面的迅猛发展可以比照中国(guo)在普(pu)通钢方面的发展，这才是(shi)脊梁。
中国(guo)半导体国(guo)产（深蓝）、出口(kou)（浅(qian)蓝）、进口(kou)（灰色）历年走势
中国(guo)是(shi)芯片进口(kou)大国(guo)，但在新冠和世(shi)界需求下降(jiang)、国(guo)产替代、美国(guo)禁运(yun)的多重打(da)击的综合作用下，中国(guo)芯片进口(kou)（灰色）出现大幅度下降(jiang)，而国(guo)产产量（深蓝）迅速(su)恢(hui)复，出口(kou)（浅(qian)蓝）也在加(jia)速(su)恢(hui)复。
芯片平均(jun)价值进出口(kou)差值的大趋势，处理器有(you)所拉大，可能(neng)是(shi)因为同类芯片价格有(you)天然的下降(jiang)趋势而产品升级受到美国(guo)禁运(yun)的影响而暂时停滞，但其他芯片在持续(xu)缩窄
中国(guo)半导体市场还在继续(xu)强势增长
最大的问(wen)题是(shi)，中国(guo)半导体市场还在强势增长。这意味着中国(guo)具有(you)像“基建拉动钢材”一样的半导体需求-供应(ying)链，完全能(neng)实(shi)现自主增长，然后(hou)在国(guo)内增长放慢的时候(hou)，卷向(xiang)世(shi)界。
美国(guo)对中国(guo)半导体的打(da)压(ya)正在从高端(duan)芯片向(xiang)传统芯片转移(yi)，因为美国(guo)突然发现传统芯片不仅应(ying)用广泛，而且构成高端(duan)芯片的发展基础(chu)。中国(guo)从普(pu)通钢到特殊钢的过程很可能(neng)在芯片重演。美国(guo)（和欧洲）传统工业(ye)的重建已经受制于钢铁(tie)，未来工业(ye)的兴建要是(shi)再(zai)受制于芯片，那就真完了。
美国(guo)现在对荷兰、日本继续(xu)施压(ya)，要求配(pei)合对中国(guo)封锁传统芯片的生(sheng)产设备和器材，但荷兰、日本反映(ying)冷淡(dan)。
在欧美主要半导体制造端(duan)供应(ying)商中，中国(guo)市场占美国(guo)Applied Materials的44%，Lam Research的40%，KLA的41%；荷兰ASML的39%；日本东电的47%，Screen Holding的41%，Disco的38%。对于这些主要大厂而言(yan)，中国(guo)是(shi)无可争议的第一大市场。
美国(guo)可以不顾Applied Materials、Lam Research、KLA的死活，因为半导体出口(kou)只占美国(guo)外贸的小头，但荷兰对华出口(kou)里，半导体是(shi)绝对大头，总不能(neng)靠第二大出口(kou)麦芽糖来平衡对华贸易逆差。日本的情况也没有(you)好多少。
更重要的是(shi)，荷兰、日本指望美国(guo)打(da)干脆利落的歼灭战，而没有(you)胃口(kou)陪美国(guo)打(da)添油战，他们(men)耗不起(qi)。在中国(guo)加(jia)紧打(da)造国(guo)产半导体供应(ying)链的现在，他们(men)既有(you)动力与中国(guo)半导体工业(ye)保持友好状态，在未来也继续(xu)分一杯羹，又确(que)信跟随美国(guo)无底线打(da)压(ya)的结果是(shi)赔了夫(fu)人(ren)又折兵。美国(guo)以为抓着半导体供应(ying)链的缰绳，突然发现手里牵着的只是(shi)缰绳的线头，而中国(guo)马车还在保持飞(fei)奔。
中国(guo)还在继续(xu)依靠国(guo)家、企业(ye)、社(she)会的力量，加(jia)大对半导体的投入。集成电路大基金(jin)在贪腐丑闻之(zhi)后(hou)恢(hui)复运(yun)作，据称在2027年前能(neng)筹(chou)集3倍于美国(guo)CHIP法案的投资。美国(guo)可以限制美国(guo)投资向(xiang)中国(guo)流动，但没法限制长臂(bi)都(dou)管不到的国(guo)际游资，更没法限制中资。中国(guo)不是(shi)第一桶金(jin)时代了，中国(guo)现在有(you)钱，缺的是(shi)好的投资机会。
与主要半导体经济体相比，中国(guo)对半导体的研发投入实(shi)际上还是(shi)低(di)，有(you)很大的增长空间，这也意味着很大的全行业(ye)增长空间
ASML和尼康(kang)都(dou)明确(que)指出，美欧对中国(guo)半导体的发展只有(you)加(jia)入还是(shi)坐视(shi)的区别，但没有(you)阻止的选项。中国(guo)现有(you)技术能(neng)生(sheng)产7nm甚至(zhi)5nm芯片。美国(guo)对荷兰、日本的施压(ya)包括中断对中国(guo)设备的技术服务，希望在中国(guo)进口(kou)的半导体制造设备寿命(ming)耗尽后(hou)产能(neng)塌方。但中国(guo)国(guo)产线也在加(jia)速(su)发力，华尔街不顾政治正确(que)，开始推荐中微半导体和北方华创作为长期投资对象，这也是(shi)ASML和尼康(kang)不愿得罪中国(guo)的原(yuan)因之(zhi)一。
中国(guo)半导体的前路不会一帆(fan)风顺，但发展大势已经清晰。按照价值计算，中国(guo)芯片国(guo)产化率已经达到20%，在2030年前达到30%没有(you)悬念(nian)，很可能(neng)达到50%。
中国(guo)钢铁(tie)是(shi)在美欧“不注意”中发展起(qi)来的，中国(guo)芯片能(neng)顶着美欧刻意打(da)压(ya)而席卷吗？这是(shi)事关中美国(guo)运(yun)的大事。短期趋势是(shi)美国(guo)气势汹汹，实(shi)际上是(shi)气急败坏，长期趋势看来对美国(guo)不利。